Rizika vadovams didėja: D&O draudimas brangsta!

Rizika vadovams didėja: D&O draudimas brangsta!

Tuo metu, kai rizika vadovams nuolat didėja, valdymo sektoriuje tvyro didelis neapibrėžtumas. Tai paskatino Allianz atkreipti dėmesį į didėjančią valdybos narių ir generalinių direktorių ieškinių ir atsakomybės riziką visame pasaulyje. Remiantis ataskaita, kurią pateikė Šiaurės kurjeris Kibernetiniai nusikaltimai, didėjantys reguliavimo reikalavimai ir neaiški pasaulinė padėtis yra pagrindiniai veiksniai, prisidedantys prie šios nerimą keliančios raidos. Atsižvelgdama į oficialias sankcijas ir besikaupiančius akcininkų ieškinius, „Allianz Commercial“ paskelbė išsamią vadovų atsakomybės (D&O – direktorių ir pareigūnų) analizę.

Vykdomųjų direktorių ir valdybos narių atsakomybė sparčiai vystosi. Didelė vadovo atsakomybės sąnaudų struktūra reiškia, kad kai kurie draudikai jau atsisakė verslo. Nors vidutinės D&O bylų teisinio sureguliavimo išlaidos JAV išaugo 27% iki 56 mln. JAV dolerių (apie 48 mln. eurų), Vokietijos įmonės taip pat kovoja su didėjančiomis išlaidomis. Kaip GDV Ataskaitose, Vokietijos draudimo pramonės bendroji asociacija 2023 m. užregistravo apie 2500 D&O atvejų, o tai yra 12% daugiau, palyginti su ankstesniais metais. Vidutinės išlaidos vienai žalai siekė per 115 000 eurų – išaugo beveik 14%.

Technologijų ir giliųjų technologijų įmonių iššūkiai

Padėtis ypač problemiška technologijų ir giliųjų technologijų įmonėms, kurios veikia tokiose srityse kaip dirbtinis intelektas ar atsinaujinanti energija. Šios įmonės dažnai yra sparčiai augančios novatorės ir patiria didžiulį spaudimą, todėl didėja valdymo klaidų rizika. Dažnai sprendimus tenka priimti spaudžiant laikui, o griežti teisiniai reikalavimai dar labiau apsunkina situaciją. Rizikos partneriai pabrėžia, kad dideli investuotojų lūkesčiai daro papildomą spaudimą vadovams net ir sparčių rinkos pokyčių metu. Jei padaroma klaidų, direktoriams gali būti iškelta byla dėl žalos atlyginimo.

Šioje neapibrėžtoje situacijoje D&O draudimas tampa pagrindine vadovybės apsauga. Ji apima ir gynybos išlaidas, ir ieškinius dėl žalos atlyginimo, apsaugant vadovus nuo asmeninės atsakomybės, kylančios iš jų sprendimų. Tokios draudimo apsaugos poreikis tampa dar aiškesnis, kai atsižvelgiama į tai, kad daugelis draudikų pastaraisiais metais sumažino savo aprėptį. Draudimo suma paprastai siekia apie 15 milijonų eurų, o didelės korporacijos gali padengti net iki 300 milijonų eurų.

Žvilgsnis į ateitį

Teisiniai pavojai valdybos nariams ir vykdomiesiems direktoriams yra daugiafaktoriniai ir labai rimti. Vokietijoje labiausiai paplitęs teisinis pavojus kyla dėl to, kad stebėtojų tarybos yra įpareigotos nagrinėti ieškinius dėl atsakomybės. Tai padidina atsakomybės riziką ne tik vadovams, bet ir pačioms įmonėms. Direktorių valdybos ir vykdomieji direktoriai susiduria su sudėtinga teisinių iššūkių ir finansinės rizikos aplinka. Tam reikia ne tik gudraus D&O draudimo tvarkymo, bet ir į ateitį žiūrinčio bei riziką suvokiančio įmonės valdymo.

Todėl D&O draudimas gali būti esminis įmonės saugumo aspektas – ypač neramiais laikais, kai vadovybė patiria nuolatinį spaudimą ir dažnai susiduria su nenumatytais iššūkiais.